Прибыль на бумаге есть, а денег на счетах нет: 3 ловушки оборотного капитала

Бухгалтерия закрыла квартал с прибылью, собственник собирается выплатить дивиденды — а на счёте не хватает денег даже на зарплату и налоги. Это одна из самых частых ситуаций, с которыми к нам приходят. Хорошая новость: почти всегда у неё понятные причины, и их можно найти за несколько дней.

Почему прибыль и деньги — не одно и то же

Прибыль в отчёте о прибылях и убытках (ОПиУ) считается по отгрузкам и начислениям: продали товар или оказали услугу — выручка признана, даже если покупатель ещё не заплатил. Деньги в отчёте о движении денежных средств (ДДС) — это то, что реально пришло на счёт и ушло с него.

Разница между ними оседает в оборотном капитале: в долгах покупателей, на складе, в авансах поставщикам. Чем быстрее растёт бизнес, тем больше денег он «замораживает» — и тем сильнее прибыль расходится с остатком на счёте.

Ловушка 1. Дебиторская задолженность

Вы отгрузили, прибыль посчитана, а деньги придут через 30, 60 или 90 дней — если придут вовремя. Отсрочка, которую дают покупателям, по сути кредит из Вашего кармана, причём бесплатный.

• Посчитайте оборачиваемость IFRS 9" data-url="https://vazhenin.consulting/slovar/debitorskaya-zadolzhennost/">дебиторки: сколько дней в среднем проходит от отгрузки до оплаты.
• Разделите долги по срокам: в пределах отсрочки, просрочка до 30 дней, больше 30, больше 90.
• Закрепите регламент: кому и на каких условиях даётся отсрочка, кто и когда звонит при просрочке, когда отгрузки останавливаются.

Ловушка 2. Запасы

Сырьё, комплектующие, товары и готовая продукция на складе — это деньги, которые уже потрачены, но ещё не вернулись. Часть запасов годами не движется, а в учёте числится по полной стоимости и создаёт иллюзию богатства.

• Найдите неликвид: позиции без движения 90–180 дней.
• Сравните оборачиваемость запасов по группам — обычно 20% позиций держат большую часть денег.
• Установите нормы запаса и согласуйте закупки с платёжным календарём, а не с «как обычно».

Пример из практики основателя: в ГК «Невские весы» после наведения порядка в учёте и калькуляции себестоимости складские запасы снизились на 30% — подробнее в кейсе.

Ловушка 3. Деньги уходят мимо ОПиУ

Часть платежей вообще не попадает в расходы отчёта о прибылях и убытках, но уменьшает остаток на счёте:

• погашение тела кредитов и лизинга;
• покупка оборудования, ремонт, вложения в новые направления;
• авансы поставщикам;
• дивиденды и выводы денег собственником.

Если собственник распределяет «прибыль из отчёта», не глядя на эти платежи, он выводит деньги, которые бизнес уже потратил или должен банку. Так появляются кассовые разрывы на ровном месте.

Как увидеть, куда уходят деньги: простой пример

Условные цифры за месяц: прибыль по ОПиУ — 2 млн ₽. За тот же месяц дебиторка выросла на 1,5 млн ₽, на склад закуплено на 0,8 млн ₽ больше, чем списано, банку погашено 0,6 млн ₽ тела кредита. В итоге деньги на счёте не выросли на 2 млн ₽, а уменьшились на 0,9 млн ₽. Бизнес прибыльный, но денег стало меньше.

Такую связку — ОПиУ, ДДС и баланс в одной системе — мы настраиваем в рамках постановки управленческого учёта. После этого расхождение прибыли и денег объясняется в одну строку, а не неделей разбирательств.

Что сделать уже на этой неделе

1. Выгрузите из 1С дебиторку по срокам и запасы без движения больше 90 дней.
2. Соберите все платежи прошлого месяца, которых нет в ОПиУ: кредиты, инвестиции, авансы, дивиденды.
3. Заведите платёжный календарь хотя бы на 4 недели вперёд: поступления по договорам и все обязательные платежи.
4. Определите безопасный объём дивидендов: только из денег, которые остаются после обязательных платежей и минимального остатка.

Если хотите, чтобы это сделали за Вас и дальше держали под контролем каждую неделю, посмотрите, как работает финансовый директор на аутсорсе.